სტრატეგიული და ფინანსური დაგეგმვა. სტრატეგიული ფინანსური დაგეგმვა საწარმოში. საწარმოს მართვის ყოვლისმომცველი მექანიზმი

ეფექტური მენეჯმენტიორგანიზაციების ფინანსური მართვა შესაძლებელია მხოლოდ ეკონომიკური სუბიექტის ყველა ფინანსური ნაკადის, პროცესის და ურთიერთობის დაგეგმვისას.

Ფინანსური გეგმა -ეს არის ყველა შემოსავლისა და ხარჯვის სფეროს დაგეგმვა ფულიუზრუნველყოს ორგანიზაციის განვითარება.

ამ პროცესის ძირითადი მიზნებია მათ ხელმისაწვდომობასა და საჭიროებას შორის შესაბამისობის დამყარება, ფორმირების ეფექტური წყაროების შერჩევა. ფინანსური რესურსებიდა მათი გამოყენების სასარგებლო ვარიანტები.

იგი ხორციელდება დაგეგმვის ამოცანებისა და ობიექტების მიხედვით სხვადასხვა შინაარსისა და მიზნების შედგენით. ფინანსური გეგმა უნდა ჩაითვალოს ორგანიზაციების ფინანსების გამანაწილებელი ხასიათის გამოვლენის ერთ-ერთ რეალურ ფორმად. ორგანიზაციის ფინანსური გეგმა ჩნდება ბალანსის ფორმების სახით, მათში დაჯგუფებულია მომავალი პერიოდის მისაღებად და დაფინანსებისთვის დაგეგმილი შემოსავლისა და ხარჯების პუნქტები. გეგმის დეტალების დონე დამოკიდებულია ორგანიზაციაში მიღებული დოკუმენტების ფორმაზე. ფორმა ფინანსური გეგმაშედგენის მეთოდოლოგიასთან და ინდიკატორების შემუშავების მეთოდოლოგიასთან ერთად ის არ არის ფინანსური ანგარიშგების ერთ-ერთი ფორმის - ბალანსის იდენტური.

ფინანსური გეგმები იყოფა გრძელვადიან, მიმდინარე და ოპერატიული.

IN გრძელვადიანიფინანსური გეგმა, განისაზღვრება ორგანიზაციის განვითარების ძირითადი ფინანსური პარამეტრები, შემუშავებულია სტრატეგიული ცვლილებები მისი ფინანსური ნაკადების მოძრაობაში. IN მიმდინარეფინანსურად, ორგანიზაციის განვითარების გეგმის ყველა განყოფილება დაკავშირებულია ფინანსურ მაჩვენებლებთან, განისაზღვრება ფინანსური ნაკადების გავლენა წარმოებასა და გაყიდვებზე და ორგანიზაციის კონკურენტუნარიანობა მიმდინარე პერიოდში. ოპერატიულიფინანსური გეგმა მოიცავს მოკლევადიან ტაქტიკურ ქმედებებს - გადახდის და საგადასახადო კალენდრის შედგენას და შესრულებას, ფულადი სახსრების გეგმას ერთი თვის, ათწლეულის, კვირის განმავლობაში.

ობიექტებიფინანსური დაგეგმვა არის ფინანსური რესურსების მოძრაობა; ფინანსური რესურსების ფორმირების, განაწილებისა და გამოყენების დროს წარმოშობილი ფინანსური ურთიერთობები; ფინანსური რესურსების განაწილების შედეგად წარმოქმნილი ხარჯების პროპორციები.

ფინანსური დაგეგმვა, როგორც ორგანიზაციების ფინანსების მართვის ინსტრუმენტი, გამოირჩევა მრავალფეროვანი ფორმებითა და ინდიკატორებით, რომლებიც ასახავს საკუთრების ფორმების მრავალფეროვნებას, განსხვავებებს ბიზნესის კეთების ტიპებსა და მეთოდებში.

ფინანსური დაგეგმვა ორგანიზაციაში შექმნილია შემდეგი საკითხების გადასაჭრელად დავალებები:

• ორგანიზაციის შემოსავლების გაზრდის რეზერვების იდენტიფიცირება და მათი მობილიზების გზები;
• ფინანსური რესურსების ეფექტური გამოყენება, ორგანიზაციის განვითარების ყველაზე რაციონალური მიმართულებების განსაზღვრა, დაგეგმილ პერიოდში უდიდესი მოგების უზრუნველყოფა;
• ფინანსური რესურსების დაკავშირება ორგანიზაციის საწარმოო გეგმის მაჩვენებლებთან;
• ბიუჯეტთან, ბანკებთან და სხვა ფინანსურ ინსტიტუტებთან ოპტიმალური ფინანსური ურთიერთობის უზრუნველყოფა.

ფინანსური დაგეგმვის მნიშვნელობა

ფინანსური დაგეგმვა არის ერთ-ერთი კომპონენტის მართვის ფუნქცია. იგი მჭიდრო კავშირშია მთელის დაგეგმვასთან ეკონომიკური აქტივობაორგანიზაციები. საბაზრო ეკონომიკაში დაგეგმვის როლი არა მხოლოდ არ მცირდება, არამედ მრავალჯერ იზრდება. დაგეგმვის მიზანშეწონილობის დამადასტურებელი დამაჯერებელი არგუმენტია უცხოური კომერციული კომპანიების პრაქტიკა, სადაც ბიზნეს გეგმები ყველგან და მუდმივად მუშავდება.

ბიზნეს გეგმის გარეშე შეუძლებელია არა მხოლოდ დიდი, არამედ შედარებით მცირე საწარმოს ეფექტურად მართვა. ნებისმიერი ორგანიზაციის მომავალი მის გარეშე გაურკვეველი და არაპროგნოზირებადია. Ამიტომაც მენეჯმენტის პერსონალითქვენ უნდა შეძლოთ ბიზნეს გეგმის შედგენა.

არის დოკუმენტი, რომელიც აღწერს მომავლის ძირითად ასპექტებს კომერციული ორგანიზაციააანალიზებს ყველა იმ რისკს, რაც შეიძლება წააწყდეს, ადგენს შესაძლო პრობლემების გადაჭრის გზებს და საბოლოოდ პასუხობს კითხვას: ღირს თუ არა საერთოდ ამ პროექტში ინვესტირება და გამოიმუშავებს თუ არა შემოსავალს, რომელიც დანახარჯებს აანაზღაურებს.

როგორც წესი, ბიზნეს გეგმა მოიცავს შემდეგ სექციებს:

• მიმოხილვის განყოფილება (შეჯამება);
• ორგანიზაციის (საწარმოს) აღწერა;
• პროდუქციის აღწერა (საქონელი, სამუშაოები, მომსახურება);
• ბაზრის ანალიზი;
• წარმოების გეგმა;
• გაყიდვების გეგმა (მარკეტინგული აქტივობები);
• ფინანსური გეგმა;
• პროექტის სენსიტიურობის ანალიზი;
• გარემოსდაცვითი და მარეგულირებელი ინფორმაცია;
• აპლიკაციები.

ამიტომ, ფინანსური გეგმა ყველაზე მნიშვნელოვანია შემადგენელი ნაწილიაბიზნეს გეგმა, რომელიც შეიძლება შედგეს ორივე კონკრეტულის დასასაბუთებლად საინვესტიციო პროექტებიდა პროგრამები, და მართვის ყველა მიმდინარე და სტრატეგიული საქმიანობაორგანიზაციები. ფინანსური გეგმა შეიძლება ჩაითვალოს როგორც ცალკეული ინდიკატორების ამოცანა, ასევე ფინანსური დოკუმენტი, რომელიც უზრუნველყოფს ორგანიზაციის განვითარების ინდიკატორების დაკავშირებას ამისთვის ხელმისაწვდომ ფინანსურ რესურსებთან.

ფინანსური დაგეგმვა, როგორც ბიზნეს დაგეგმვის განუყოფელი ნაწილი, მიზნად ისახავს, ​​ერთის მხრივ, ფინანსების სფეროში მცდარი ქმედებების თავიდან აცილებას, ხოლო მეორე მხრივ, რეზერვების გამოვლენას და გამოუყენებელი შესაძლებლობების მობილიზებას. ბიზნეს გეგმის ქონა მნიშვნელოვანი ფაქტორია, როდესაც გადაწყვეტთ, უზრუნველყოთ თუ არა ორგანიზაციას ფინანსური მხარდაჭერა გარე ინვესტორებისგან.

ფინანსური დაგეგმვის ძირითადი ამოცანებიორგანიზაციაში არიან:

• საწარმოს საქმიანობისათვის საჭირო ფინანსური რესურსების უზრუნველყოფა;
• კაპიტალის ეფექტური ინვესტირების გზების განსაზღვრა, მისი რაციონალური გამოყენების ხარისხის შეფასება;
• სახსრების ეკონომიური გამოყენების გზით მოგების გაზრდის მიზნით შიდაეკონომიკური რეზერვების იდენტიფიცირება;
• რაციონალური დამკვიდრება ფინანსური ურთიერთობებიბიუჯეტთან, გარესაბიუჯეტო ფონდებთან, ბანკებთან და კონტრაგენტებთან;
• აქციონერთა და სხვა ინვესტორთა ინტერესების პატივისცემა;
• კონტროლი ორგანიზაციის ფინანსურ მდგომარეობაზე, გადახდისუნარიანობაზე და კრედიტუნარიანობაზე.

ფინანსური დაგეგმვის მნიშვნელობა ორგანიზაციისთვის არის ის, რომ ის:

• განასახიერებს შემუშავებულ სტრატეგიულ პრინციპებს კონკრეტული სახით ფინანსური მაჩვენებლები;
• უზრუნველყოფს ფინანსურ რესურსებს, რომლებიც შედის წარმოების გეგმაგანვითარების ეკონომიკური პროპორციები;
• იძლევა ფინანსური პროექტების სიცოცხლისუნარიანობის განსაზღვრის შესაძლებლობებს;
• ემსახურება როგორც გარე ინვესტორებისგან ფინანსური მხარდაჭერის მოპოვების ინსტრუმენტს.

ფინანსური დაგეგმვა მჭიდროდ არის დაკავშირებული და ეყრდნობა საწარმოს მარკეტინგის, წარმოების და სხვა გეგმებს, ექვემდებარება მისიას და საერთო სტრატეგიასაწარმოები. უნდა აღინიშნოს, რომ არა ფინანსური პროგნოზებისანამ არ შეიმუშავებს საწარმოო და მარკეტინგულ გადაწყვეტილებებს პრაქტიკულ ღირებულებას ვერ მოიპოვებს. უფრო მეტიც, ფინანსური გეგმები არარეალური იქნება, თუ დასახული მარკეტინგული მიზნები მიუღწეველია, თუ საწარმოსთვის არახელსაყრელი იქნება მიზნობრივი ფინანსური მაჩვენებლების მიღწევის პირობები. გრძელვადიანი.

ფინანსური დაგეგმვის პრინციპები

ფინანსური დაგეგმვის ბუნება და შინაარსი განსაზღვრავს მას პრინციპები:

• მეცნიერება ფინანსურ დაგეგმარებაში - ხორციელდება ფინანსური დაგეგმვისას მეცნიერულად დაფუძნებული მეთოდების გამოყენებით;
• ოპტიმალურობა ფინანსურ დაგეგმარებაში - ნიშნავს დაგეგმვის ერთ-ერთი ყველაზე ოპტიმალური გადაწყვეტის არჩევას შესაძლო დაგეგმილი ვარიანტებიდან;
• სამიზნე ორიენტაცია და ინტეგრაცია საერთო სისტემადაგეგმვა (მენეჯმენტი) და ორგანიზაციის მისიის და განვითარების სტრატეგიის დაქვემდებარება - ნიშნავს ორგანიზაციის მისიის მკაფიო ფორმულირების აუცილებლობას, მისი სტრატეგიული მიზნების განსაზღვრას, აგრეთვე სტრატეგიული დაგეგმვის უპირატესობას მიმდინარე და ოპერაციულ დაგეგმვასთან შედარებით;
• დაგეგმვის სისტემური ბუნება - არის ის ფინანსური გეგმაარის ურთიერთდაკავშირებული ელემენტების (გეგმების) ერთობლიობა, რომელიც მიმართულია საწარმოს სტრატეგიული მიზნის მისაღწევად;
• პირობების ფინანსური ურთიერთობა - არის ის, რომ თანხების მიღება და გამოყენება უნდა მოხდეს დადგენილ ვადაში, ანუ, მაგალითად, მიზანშეწონილია ინვესტიციების დაფინანსება ხანგრძლივი ანაზღაურებადი პერიოდით გრძელვადიანი ნასესხები სახსრების გამოყენებით;
• ლიკვიდობისა და ფინანსური სტაბილურობის უზრუნველყოფა - ხორციელდება ფინანსური დაგეგმვის გზით, რამაც უნდა უზრუნველყოს საწარმოს გადახდისუნარიანობა ნებისმიერ დროს. კომპანიას უნდა ჰქონდეს საკმარისი
• ლიკვიდური სახსრები მოკლევადიანი ვალდებულებების დაფარვის უზრუნველსაყოფად;
• რისკების დაბალანსების პრინციპი - არის ის, რომ, მაგალითად, მიზანშეწონილია გრძელვადიანი ხასიათის განსაკუთრებით სარისკო ინვესტიციების დაფინანსება საკუთარი სახსრებით;
• ბაზრის საჭიროებების გათვალისწინების პრინციპი - ნიშნავს, რომ ორგანიზაციისთვის მნიშვნელოვანია ბაზრის პირობების, მისი შესაძლებლობების და მასში კონკურენტების საქმიანობის გათვალისწინება;
• ზღვრული მომგებიანობის პრინციპი - ხორციელდება ინვესტიციის იმ სფეროების არჩევით, რომლებიც უზრუნველყოფენ მაქსიმალურ ანაზღაურებას (მომგებიანობას) მინიმალური რისკებით;
• ფინანსური გეგმების კოორდინაციის პრინციპი მდგომარეობს იმაში, რომ სხვადასხვა სტრუქტურული განყოფილებებისა და ტიპების ფინანსური გეგმები ურთიერთდაკავშირებულია და ურთიერთდამოკიდებულია.

ორგანიზაციის ფინანსური დაგეგმვის პრინციპებიგანსაზღვროს ორგანიზაციაში დაგეგმილი აქტივობების ხასიათი და შინაარსი. მათ შორისაა პრიორიტეტები, ფინანსური უსაფრთხოების უზრუნველყოფა, ოპტიმიზაცია, კოორდინაცია და ინტეგრაცია, გამარტივება და კონტროლი.

პრიორიტეტიზაცია.ფინანსური დაგეგმვა დაკავშირებულია დაგეგმილი ობიექტებისა და პროცესების რეალურ სირთულესთან. ფინანსური დაგეგმვისას მნიშვნელოვანია გამოვყოთ ყველაზე მნიშვნელოვანი კავშირები და დამოკიდებულებები და გავაერთიანოთ ისინი მოდულებში, რომლებიც ითვალისწინებენ სფეროებს. ფინანსური საქმიანობაორგანიზაცია და ერთიანი გეგმის სტრუქტურული ელემენტებია. ეს მიდგომა საშუალებას გაძლევთ დაყოთ ფინანსური დაგეგმვის პროცესი ცალკეულ დაგეგმილ გამოთვლებად და გაამარტივოთ გეგმის შემუშავებისა და განხორციელების პროცესი, ასევე მისი შესრულების მონიტორინგი.

პროგნოზირებაორგანიზაციების როგორც გარე, ისე შიდა, ეკონომიკური, ფინანსური გარემოს მდგომარეობა ხორციელდება ძირითადი ფაქტორების სისტემატური ანალიზით. პროგნოზის ხარისხი ასევე განსაზღვრავს ფინანსური გეგმის ხარისხს.

ფინანსური უსაფრთხოების უზრუნველყოფა.ფინანსური დაგეგმვა აუცილებლად უნდა იყოს გათვალისწინებული ფინანსური რისკებიშვილად აყვანასთან დაკავშირებული ფინანსური გადაწყვეტილებები, ასევე რისკების აღმოფხვრის ან შემცირების შესაძლებლობას.

ოპტიმიზაცია.ამ პრინციპის შესაბამისად, ფინანსურმა დაგეგმვამ უნდა უზრუნველყოს ფინანსური რესურსების გამოყენებისათვის მისაღები და საუკეთესო, შეზღუდვების თვალსაზრისით, ალტერნატივების შერჩევა.

კოორდინაცია და ინტეგრაცია.ფინანსური დაგეგმვისას მხედველობაში უნდა იქნას მიღებული ორგანიზაციების საქმიანობის სხვადასხვა სფეროს ინტეგრაცია. ორგანიზაციის ცალკეული განყოფილებების ფინანსური გეგმები უნდა შემუშავდეს მჭიდრო კოორდინაციით. მაგალითად, ძირითადი საწარმოო საამქროების ფინანსური გეგმები უნდა იყოს დაკავშირებული ტრანსპორტის, რემონტის, ენერგეტიკისა და საწყობების ფინანსურ გეგმებთან. ზოგიერთი სტრუქტურული ერთეულის ფინანსურ გეგმებში ნებისმიერი ცვლილება უნდა აისახოს სხვათა გეგმებში. ურთიერთდაკავშირება და ერთდროულობა არის ფინანსური დაგეგმვის კოორდინაციის ძირითადი მახასიათებლები ორგანიზაციებში.

შეკვეთა.ფინანსური დაგეგმვის დახმარებით იქმნება ორგანიზაციის ყველა თანამშრომლისა და განყოფილების მოქმედების ერთიანი პროცედურა.

კონტროლი.ფინანსური დაგეგმვა საშუალებას გაძლევთ შექმნათ ეფექტური კონტროლის სისტემა საწარმოო და ეკონომიკურ საქმიანობაზე და გააანალიზოთ ორგანიზაციის ყველა დეპარტამენტის მუშაობა.

დოკუმენტაცია.ფინანსური დაგეგმვა უზრუნველყოფს ორგანიზაციის ფინანსური და ეკონომიკური საქმიანობის პროცესის დოკუმენტურ წარმოდგენას.

ფინანსური დაგეგმვის პრაქტიკაში უნდა გამოიყოს დაგეგმვის სამი მეთოდი. დაგეგმვის პირველი მეთოდით იგი ხორციელდება „ქვემოდან ზევით“, იერარქიის ყველაზე დაბალი საფეხურებიდან უმაღლესამდე. არასრულფასოვანი სტრუქტურული ერთეულებიისინი თავად ადგენენ თავიანთი მუშაობის დეტალურ ფინანსურ გეგმას, რომელიც შემდგომში ინტეგრირებულია ზედა საფეხურებზე და საბოლოოდ აყალიბებს ორგანიზაციის ფინანსურ გეგმას.

მეორე მეთოდით ფინანსური დაგეგმვა ხორციელდება „ზემოდან ქვემოდან“. ამ შემთხვევაში ფინანსური დაგეგმვის პროცესი ხორციელდება ორგანიზაციის გეგმის საფუძველზე, იერარქიაში მისი ინდიკატორების ზემოდან ქვემოდან დეტალური აღწერა. ამავდროულად, სტრუქტურულმა განყოფილებებმა უნდა გარდაქმნას უმაღლესი დონის ფინანსური გეგმები, რომლებიც მათზე მოდის, მათი განყოფილებების გეგმებად.

მესამე მეთოდი არის "კონტრ დაგეგმვა". ეს არის ფინანსური დაგეგმვის პირველი და მეორე მეთოდების სინთეზი. ეს მეთოდი გულისხმობს ფინანსური გეგმის შემუშავებას ორ ეტაპად. პირველ ეტაპზე (ზემოდან ქვევით) მიმდინარეობს მიმდინარე ფინანსური დაგეგმვა ძირითადი მიზნებისთვის. მეორე ეტაპზე (ქვემოდან ზევით) დგება საბოლოო ფინანსური გეგმა დეტალური მაჩვენებლების სისტემის მიხედვით. ამავდროულად, ყველაზე წარმატებული გადაწყვეტილებები შეტანილია საბოლოო ფინანსურ გეგმებში სხვადასხვა დონის შეთანხმებით.

ფინანსური დაგეგმვის ხარისხი

ფინანსური დაგეგმვის ხარისხიორგანიზაციები განისაზღვრება:

• ფინანსური რესურსების, შემოსავლებისა და ფულადი სახსრების გათვალისწინებულ წყაროთა ნუსხის მართებულობასა და სისრულეს, აგრეთვე მათი განაწილებისა და ხარჯვის მიმართულებებს;
• ფინანსური გეგმის ინდიკატორების გამოსათვლელად მიღებული ფაქტობრივი საანგარიშგებო, ოპერატიული და საანგარიშო-ანალიტიკური ბაზის სანდოობა;
• ფინანსური გეგმის მაჩვენებლების გამოთვლებში მიღებული ფასებისა და პირობების შედარება;
• ფინანსური გეგმის ცალკეული მაჩვენებლების გამოსათვლელად გამოყენებული მეთოდების სისწორე;
• გამოთვლებში არსებული რეზერვების აღრიცხვის სისრულესთან დაკავშირებული ინდიკატორების დაძაბულობა;
• ფინანსური გეგმის უპირობო ბალანსი ყველა თვალსაზრისით.

გეგმის ხარისხის შესაფასებლად გამოიყენება შემდეგი: კრიტერიუმები:

ფინანსური რესურსების მიღებისა და გამოყენების ვადებს შორის ფინანსური ურთიერთობის კრიტერიუმი („ოქროს საბანკო წესი“). მიზანშეწონილია კაპიტალის ინვესტიციების დაფინანსება ხანგრძლივი ანაზღაურებადი პერიოდებით გრძელვადიანი ნასესხები სახსრების გამოყენებით (გრძელვადიანი საბანკო სესხები და ობლიგაციების ემისია). ამ პრინციპის დაცვა საშუალებას გაძლევთ დაზოგოთ საკუთარი სახსრები მიმდინარე საქმიანობადა არ გადაიტანოთ ისინი მიმოქცევისგან დიდი ხნის განმავლობაში.

გადახდისუნარიანობის კრიტერიუმი - ნაღდი ფულის დაგეგმვა უნდა უზრუნველყოფდეს ორგანიზაციის გადახდისუნარიანობას წლის ნებისმიერ დროს. IN ამ შემთხვევაშიმას უნდა ჰქონდეს საკმარისი ლიკვიდური სახსრები მოკლევადიანი ვალდებულებების შესასრულებლად. ფინანსური დაგეგმვამ უნდა უზრუნველყოს ორგანიზაციის გადახდისუნარიანობა მისი საქმიანობის ყველა ეტაპზე.

რისკების დაბალანსების კრიტერიუმია, რომ მიზანშეწონილია ყველაზე სარისკო გრძელვადიანი ინვესტიციების დაფინანსება საკუთარი წყაროებიდან.

ზღვრული მომგებიანობის კრიტერიუმი - მიზანშეწონილია აირჩიოთ ის ობიექტები და საინვესტიციო სფეროები, რომლებიც უზრუნველყოფენ მაქსიმალურ (ზღვრულ) მომგებიანობას.

სტრატეგიული დაგეგმვა-- ორგანიზაციის გრძელვადიანი მიზნების შერჩევის პროცესი და საუკეთესო გზამათი მიღწევები. სტრატეგიული ფინანსური დაგეგმვა განსაზღვრავს გაფართოებული რეპროდუქციის ყველაზე მნიშვნელოვან ინდიკატორებს, პროპორციებსა და ტემპებს, ეს არის საწარმოს მიზნების რეალიზაციის მთავარი ფორმა. ნებისმიერი ბიზნეს სუბიექტის სტრატეგიული დაგეგმვის აუცილებლობა მოიცავს ორგანიზაციის მიზნების არჩევას ისე, რომ მიღწეული იყოს საწარმოს ღირებულების ზრდა, მაქსიმალური მოგება და მისი ფინანსური სტრუქტურის ოპტიმიზაცია.

IN თანამედროვე პირობებისტრატეგიული ფინანსური დაგეგმვა მოიცავს ერთიდან სამ წლამდე პერიოდს. სტრატეგიული დაგეგმვა მოიცავს საწარმოს ფინანსური სტრატეგიის შემუშავებას და ფინანსური საქმიანობის პროგნოზირებას.

ფინანსური სტრატეგიის შემუშავება არის ფინანსური დაგეგმვის განსაკუთრებული სფერო, რადგან ის არის საერთო სტრატეგიის განუყოფელი ნაწილი. ეკონომიკური განვითარება, ის უნდა შეესაბამებოდეს საერთო სტრატეგიით ჩამოყალიბებულ მიზნებსა და მიმართულებებს. თავის მხრივ, ფინანსური სტრატეგია გავლენას ახდენს საწარმოს საერთო სტრატეგიაზე. სიტუაციის შეცვლა ფინანსური ბაზარიგულისხმობს ბიზნეს სუბიექტის ფინანსური და შემდეგ ზოგადი განვითარების სტრატეგიის კორექტირებას. ფინანსური სტრატეგია მოიცავს ფინანსური საქმიანობის გრძელვადიანი მიზნების განსაზღვრას და ყველაზე მეტად არჩევანს ეფექტური გზებიმათი მიღწევები.

ფინანსური სტრატეგიიდან გამომდინარე, განისაზღვრება ფინანსური პოლიტიკა, რომელიც ემსახურება როგორც ზოგად გზამკვლევს ორგანიზაციის ყველა ფინანსური გადაწყვეტილების მიღებისას საქმიანობის კონკრეტულ სფეროებში: გადასახადი, ამორტიზაცია, დივიდენდი, ემისია და ა.შ. მიღებული ფინანსური პოლიტიკა ყველაფერს განსაზღვრავს მენეჯმენტის გადაწყვეტილებები. მაგალითად, გამოყენების გზით ახალი პროდუქტის შექმნის დაფინანსების პოლიტიკა კაპიტალიუნდა ეფუძნებოდეს ყველა მიღებულის რეინვესტიციას წმინდა მოგებამხოლოდ ამ განვითარებისთვის.

სტრატეგიული დაგეგმვის საფუძველია პროგნოზირება, რომელიც განასახიერებს კომპანიის სტრატეგიას ბაზარზე. პროგნოზირება მოიცავს საწარმოს შესაძლო ფინანსური მდგომარეობის შესწავლას გრძელვადიან პერსპექტივაში. დაგეგმვისგან განსხვავებით, პროგნოზირების ამოცანები არ მოიცავს შემუშავებული პროგნოზების პრაქტიკაში განხორციელებას. პროგნოზირების საფუძველია არსებული ინფორმაციის განზოგადება და ანალიზი, რასაც მოჰყვება მოდელირება შესაძლო ვარიანტებისიტუაციებისა და ფინანსური მაჩვენებლების განვითარება.

სტრატეგიული ფინანსური დაგეგმვა მოიცავს სამი ძირითადი პროგნოზის შემუშავებას ფინანსური დოკუმენტები:

• * მოგება - ზარალის ანგარიშგება;
• * ფულადი ნაკადები;
• * ბალანსი.

საპროგნოზო ფინანსური დოკუმენტების შესაქმნელად, მნიშვნელოვანია სწორად განსაზღვროთ მომავალი გაყიდვების მოცულობა (მოცულობა გაყიდული პროდუქტები). ეს აუცილებელია ორგანიზაციისთვის წარმოების პროცესი, სახსრების ეფექტური განაწილება, მარაგების კონტროლი. ამ პროგნოზის შედგენის შემდეგ განისაზღვრება კომპანიის დაფინანსების სტრატეგია. მისი არსი მდგომარეობს გრძელვადიანი დაფინანსების წყაროების იდენტიფიცირებაში, კაპიტალის სტრუქტურისა და ხარჯების ფორმირებაში და გრძელვადიანი კაპიტალის გაზრდის გზების არჩევაში.

თქვენი კარგი სამუშაოს გაგზავნა ცოდნის ბაზაში მარტივია. გამოიყენეთ ქვემოთ მოცემული ფორმა

სტუდენტები, კურსდამთავრებულები, ახალგაზრდა მეცნიერები, რომლებიც იყენებენ ცოდნის ბაზას სწავლასა და მუშაობაში, ძალიან მადლობლები იქნებიან თქვენი.

მსგავსი დოკუმენტები

სტრატეგიული დაგეგმვა. სტრატეგიული დაგეგმვის ამოცანები და განვითარების ეტაპები სტრატეგიული გეგმასაწარმოში. სტრატეგიული დაგეგმვის სამმართველო. საწარმოში სტრატეგიული აზროვნების ჩამოყალიბება.

ტესტი, დამატებულია 13/11/2002


სტრატეგიული დაგეგმვა, როგორც მოქმედებების ალგორითმი, რომელიც დაკავშირებულია შემსრულებლებით და ვადები, მიზნად ისახავს სტრატეგიული მიზნების მიღწევას. საწარმოს საქმიანობის სტრატეგიული დაგეგმვა. მომხმარებელთა და მწარმოებლების ქმედებების კოორდინაციის მექანიზმი.

კურსის სამუშაო, დამატებულია 03/17/2015


მშენებლობის მეთოდები დამოკიდებულია ხარჯების დაფინანსების პროცედურაზე და მხარეთა ურთიერთობაზე მშენებლობის პროცესში. კონტრაქტის მშენებლობის მეთოდის, როგორც ორგანიზაციის ფორმის მახასიათებლები. საწარმოში სტრატეგიული დაგეგმვის სისტემა.

ტესტი, დამატებულია 03/22/2015


ბიზნესის დაგეგმვა საწარმოში. გლობალური და ლოკალური დაგეგმვის მიზნები. საწარმოს შიდა და გარე გარემო. ბიზნეს გეგმების სახეები. საწარმოო ბიზნეს გეგმის შემუშავების ეტაპები. ბიზნეს გეგმები, როგორც დაგეგმვის განსაკუთრებული ფორმა საწარმოში.

კურსის სამუშაო, დამატებულია 01/23/2008


სტრატეგიული დაგეგმვის არსის და მიზნების გამჟღავნება, მისი მნიშვნელობა ორგანიზაციის საქმიანობაში საბაზრო ეკონომიკაში. ზოგადი მახასიათებლებისტრატეგიული დაგეგმვის ძირითადი ეტაპები: მისიის, მიზნის, სტრატეგიის შერჩევა, მათი განხორციელების მონიტორინგი.

კურსის სამუშაო, დამატებულია 05/11/2015


სტრატეგიული დაგეგმვა, როგორც მენეჯმენტის ერთ-ერთი ფუნქცია, რომელიც არის ორგანიზაციის მიზნების არჩევის პროცესი. მიმართულებების შემუშავების ძირითადი ეტაპების ანალიზი და მისი სტრატეგიული დაგეგმარების სრულყოფა ბელშინა OJSC-ის საქმიანობაში.

ნაშრომი, დამატებულია 05/11/2014


ეკონომიკური ზრდის სტრატეგიული დაგეგმვა და სტრუქტურული დინამიკა. პროგნოზირების, დაგეგმვისა და პროგრამირების ადგილისა და როლის შეცვლა მთავრობის რეგულაციაეკონომია. რუსეთში სტრატეგიული დაგეგმვის განვითარების გამოცდილება და ეტაპები.

კურსის სამუშაო, დამატებულია 27/04/2013


სტრატეგიული დაგეგმვის როლი მუნიციპალური მართვის პროცესში, სტრატეგიული გეგმის შემუშავების მოთხოვნები და მოსახლეობის ინტერესების გათვალისწინება. სტრატეგიული განვითარების დაგეგმვის სტრუქტურა სოფლის მეურნეობადულდურგინსკის რაიონში.

კურსის სამუშაო, დამატებულია 08/28/2011

გრძელვადიანი (სტრატეგიული) ფინანსური დაგეგმვაგულისხმობს ფინანსური სტრატეგიის შემუშავებას და ფინანსური პოლიტიკაკორპორაციები.

ცნება "სტრატეგია" (ბერძ. სტრატეგიანიშნავს ომის ხელოვნებას) მენეჯმენტის ტერმინად იქცა 1950-იან წლებში. დღეს სტრატეგია ეხება დეტალურ, ყოვლისმომცველ, ყოვლისმომცველ გეგმას, რომელიც შექმნილია იმის უზრუნველსაყოფად, რომ ორგანიზაციის მისია მიღწეულია და მისი მიზნები მიღწეულია.

ფინანსური სტრატეგია(FS) – გრძელვადიანი ფინანსური პროგრამაკორპორაციის განვითარება. ის საშუალებას აძლევს ფინანსური მომსახურებაკორპორაციები ფინანსურ რესურსებს ოპტიმიზაციას უკეთებენ. ნახ. დიაგრამა 9.4 გვიჩვენებს ფინანსური სტრატეგიის ადგილს კორპორაციის სტრატეგიულ დაგეგმარებაში. იგი კლასიფიცირებულია როგორც ფუნქციონალური სტრატეგიები, ძირითადი სტრატეგიის ძირითადი ელემენტების გათვალისწინებით.

ბრინჯი. 9.4.

კორპორაციის ფინანსური სტრატეგია მოიცავს შემდეგს.

• 1. დროის ჰორიზონტი.ეს დამოკიდებულია იმ პერიოდის ხანგრძლივობაზე, რომელიც მიღებულია კორპორაციის განვითარების საერთო სტრატეგიის ფორმირებისთვის. უნდა გაითვალისწინოს ეკონომიკური განვითარების პროგნოზირებადობა და ბაზრის პირობები, ინდუსტრიის კუთვნილებაკორპორაცია და სასიცოცხლო ციკლის ეტაპი.
• 2. კვლევის ფაქტორები გარე გარემოდა ბაზრის პირობები.გარე გარემო ფაქტორები, რომლებიც გავლენას ახდენენ კორპორაციის საქმიანობაზე, წარმოდგენილია ნახ. 9.5. გაანალიზებულია ინდუსტრიის, პროდუქტის, ფინანსური და ბაზრის სხვა სეგმენტების ვითარება და მისი განმსაზღვრელი ფაქტორები და შემუშავებულია სიტუაციის პროგნოზი ბაზრის ცალკეული სეგმენტების კონტექსტში, რომლებიც დაკავშირებულია მომავალ ფინანსურ საქმიანობასთან.
• 3. კორპორაციის ფინანსური საქმიანობის სტრატეგიული მიზნებისა და ამოცანების დასახვა.კორპორაციის მიზანია მდგრადი განვითარების მიღწევა. მიზნების ჩამოყალიბებით მიიღწევა მისი დაზუსტება და გათვალისწინებულია მომავალში ფინანსური განვითარების თავისებურებები. დაკისრებული ამოცანები უნდა იყოს მიღწევადი და უზრუნველყოს საკმარისი რაოდენობის ფინანსური რესურსები და მაღალი მომგებიანობაკაპიტალი ფინანსური რისკების მისაღებ დონეზე.

ბრინჯი. 9.5.

• 4. ალტერნატივების ფორმირება.შემოთავაზებული მიზნებისა და ამოცანების მრავალფეროვნებიდან ყველაზე მისაღები შეირჩევა მომგებიანობისა და რისკის თანაფარდობის კრიტერიუმიდან გამომდინარე, სამომავლო პერსპექტივების გათვალისწინებით.
• 5. ფს-ის განხორციელების უზრუნველსაყოფად ღონისძიებათა სისტემის შემუშავება.სტრატეგიის დაზუსტება პერიოდების მიხედვით გულისხმობს ამოცანების განაწილებას განხორციელების პერიოდის შესაბამისად და მათ კოორდინაციას კორპორაციის ზოგად სტრატეგიასთან და საბაზრო პირობების პროგნოზირებულ ცვლილებებთან. სტრატეგიის განხორციელების პერიოდებისთვის ღონისძიებების შემუშავება გულისხმობს ფინანსური პოლიტიკის შემუშავებას, პასუხისმგებლობის ცენტრების ფორმირებას, მენეჯერების უფლებების, პასუხისმგებლობისა და პასუხისმგებლობის განსაზღვრას შედეგებზე. ნახაზ 1-ში ნაჩვენები ფაქტორები გავლენას ახდენს სტრატეგიის განხორციელებაზე. 9.6.
• 6. FS-ის მიზანშეწონილობის შეფასებაითვალისწინებს არსებობას:
  • კორპორაციის შესაძლებლობები საჭირო რაოდენობის ფინანსური რესურსების გამომუშავებაში;
  • კვალიფიციური უმაღლესი მენეჯმენტი, მათი ერთგულება მიზნებისადმი, ინტერესი სტრატეგიის განხორციელებით;
  • ფინანსურ ბაზარზე ეფექტური საინვესტიციო პორტფელის ფორმირების ინსტრუმენტები;

ბრინჯი. 9.6.

• ორგანიზაციული და ტექნიკური შესაძლებლობები;
• ფინანსური მართვის შესაბამისი საინფორმაციო და ტექნოლოგიური მხარდაჭერა.
• 7. FS-ის გადახედვა დამოკიდებულია შიდა და გარე გარემო ფაქტორების ცვლილებებზე.

კორპორაციის ფინანსური სტრატეგიის განხორციელება უზრუნველყოფს:

• კორპორაციის დაფინანსების წყაროების ოპტიმიზაცია და მისი ფინანსური სტაბილურობა;
• მფლობელებისა და ინვესტორების ინტერესები გაზრდის კუთხით საბაზრო ღირებულება;
• გარე გარემოში გამოსახულების გაძლიერება.

ფინანსური პოლიტიკაარის კორპორაციის ფინანსური სტრატეგიის განხორციელების ფორმა. (დაწვრილებით განხილულია მე-6 თავში.) მისი ფორმირება მრავალდონიანია. მაგალითად, როგორც აქტივების მართვის პოლიტიკის ნაწილი, შეიძლება შემუშავდეს მიმდინარე და არამიმდინარე მართვის პოლიტიკა. მიმდინარე აქტივები. თავის მხრივ, მიმდინარე აქტივების მართვის პოლიტიკა შეიძლება მოიცავდეს, როგორც დამოუკიდებელი ბლოკები, მათი ინდივიდუალური ტიპების მართვის პოლიტიკა და ა.შ.

სტრატეგიული ფინანსური დაგეგმვა გულისხმობს შემოსავლებისა და ხარჯების, ფულადი სახსრების მოძრაობისა და ბალანსის პროგნოზის შემუშავებას.

შემოსავლებისა და ხარჯების პროგნოზიასახავს კორპორაციის საოპერაციო საქმიანობას. კრებულის მიზანია ბიზნეს იდეის განხორციელების პროცესში საქმიანობის შედეგების დადგენა. იგი ეფუძნება ასორტიმენტის პროგრამას, საქონლის წარმოებისა და რეალიზაციის ხარჯთაღრიცხვას, რაოდენობას ამორტიზაციის ხარჯებიდა ბიუჯეტი შრომის ხარჯებისთვის. ის ასახავს გადასახადების შემდეგ მიღებულ მოგებას. თავისი შინაარსით იგი შეესაბამება თავში განხილული ფინანსური ანგარიშგების ფორმა 2-ს. 5. მისი შედგენისას პროგნოზირებულია მხოლოდ შემოსავალი და ხარჯები ძირითადი საქმიანობისთვის, სხვა შემოსავლები და ხარჯები ძნელად პროგნოზირებადია. ეს პროგნოზი შედგენილია მთელი დაგეგმვის ჰორიზონტზე. პროექტის განხორციელების პირველი წელი ქ ამ დოკუმენტსაისახება თვის მიხედვით, მეორე და მესამე – კვარტალში, ყველა შემდგომი – წლის მიხედვით.

შედგენილია შემდეგი ფულადი ნაკადების პროგნოზი.იგი მოიცავს მონაცემებს კორპორაციის საოპერაციო, საინვესტიციო და საფინანსო საქმიანობიდან სავარაუდო შემოსავლებისა და ხარჯების შესახებ, ე.ი. გვიჩვენებს ფულადი სახსრების ფორმირებასა და გადინებას, ასევე მათ ნაშთს (ცხრილი 9.2). მთლიანი ღირებულება ასახავს ფულადი სახსრების ნაკადის ბალანსს. იგი ასახავს თანხების რეალურ მიღებას შესაბამისი წყაროებიდან.

ცხრილი 9.2

საპროგნოზო ფულადი სახსრების მოძრაობის ანგარიშგების სექციები

Საქმიანობის
მიმდინარე (მთავარი, ოპერატიული)	შემოსავალი პროდუქციის (სამუშაოების, მომსახურების) რეალიზაციიდან, ბარტერული გაცვლით მიღებული საქონლის გადაყიდვით. შემოსავლები დებიტორული დავალიანების დაფარვით. მყიდველებისა და მომხმარებლებისგან მიღებული ავანსები	შეძენილი საქონლის, სამუშაოების, მომსახურებისა და გადასახდელი ანგარიშების გადახდა. საქონლის, სამუშაოების, მომსახურების შესაძენად ავანსების გაცემა. ხელფასი. დივიდენდების გადახდა, პროცენტი. გადასახადების და მოსაკრებლების გამოთვლები
ინვესტიცია	გრძელვადიანი აქტივების რეალიზაციიდან მიღებული შემოსავლები, გაყიდვები ძვირფასი ქაღალდებიდა სხვა ფინანსური ინვესტიციები. სხვა ორგანიზაციებისთვის გაცემული სესხების დაფარვით მიღებული შემოსავლები. დივიდენდების და პროცენტების მიღება	შეძენილი გრძელვადიანი აქტივებისა და ფინანსური ინვესტიციების გადახდა. ავანსიების გაცემა გრძელვადიანი აქტივებისა და ფინანსური ინვესტიციების შესაძენად. სესხების გაცემა სხვა ორგანიზაციებისთვის. შენატანები ორგანიზაციების უფლებამოსილ (საწესდებო) კაპიტალებში
Ფინანსური	სხვა ორგანიზაციების მიერ გაცემული წილობრივი ფასიანი ქაღალდების, სესხებისა და კრედიტების გამოშვებიდან შემოსავალი	სესხების, კრედიტების, ფინანსური იჯარის ვალდებულებების დაფარვა

სათანადო დაგეგმვით, ფულადი ნაკადების პროგნოზი საშუალებას გაძლევთ შეაფასოთ მომავალი შემოდინება და გადინება გარკვეული პერიოდის განმავლობაში, შეინარჩუნოთ ნაშთები ოპტიმალურ დონეზე და თავიდან აიცილოთ ექსცესები და დეფიციტები.

პროგნოზირებისას ფულადი ნაკადებიგამოიყენება ორი მეთოდი.

1. პირდაპირი მეთოდიეფუძნება კლიენტებისგან მიღებული და მომწოდებლებისთვის გადახდილი თანხების ასახვას მიმდინარე ანგარიშის, სალაროს ან ფულადი სახსრების ეკვივალენტების მეშვეობით. მისი გამოყენება შესაძლებელია მოგების გენერირების პროცესის მონიტორინგისთვის და დასკვნების გასაკეთებლად თანხების ადეკვატურობასთან დაკავშირებით მიმდინარე ვალდებულებების გადასახდელად. გრძელვადიან პერსპექტივაში ეს შესაძლებელს ხდის კორპორაციის ლიკვიდურობის შეფასებას და ასევე აჩვენებს, რამდენად ფარავს ინვესტიციები და ფინანსური საჭიროებები არსებული ფინანსური რესურსებით.

მეთოდის მინუსი ის არის, რომ არ ავლენს კავშირს მიღებულ ფინანსურ შედეგსა და კორპორაციის სახსრების აბსოლუტურ ოდენობის ცვლილებებს შორის.

2. არაპირდაპირი მეთოდიითვალისწინებს ფინანსური ანგარიშგების მონაცემების საფუძველზე ფულადი სახსრების ნაკადების მშენებლობას: ბალანსი, მოგების ანგარიშგება. გამოიყენება ფულადი ნაკადების შესაქმნელად გრძელვადიანი პროექტებისთვის. მის ნაკლოვანებებს შორისაა არასაკმარისი სიზუსტე (განსაკუთრებით პროექტებისთვის რთული სტრუქტურაგამოთვლები) და უხერხულობა სიტუაციების მოდელირებისა და სცენარის ანალიზისთვის.

საინვესტიციო საქმიანობიდან ფულადი ნაკადები გამოითვლება ინვესტიციის საჭირო მოცულობის მიხედვით. მათი შესაფასებლად შესწავლილია კაპიტალური ინვესტიციების საჭიროება საპროექტო შეფასებებისა და გრძელვადიანი აქტივების, ასევე დაფინანსების წყაროების მიხედვით.

საფინანსო საქმიანობიდან ფულადი ნაკადები განისაზღვრება, როგორც სხვაობა გაყიდვიდან მიღებული შემოსავლების ოდენობას შორის საკუთარი აქციები, მიღებული სესხები და სესხები და გაცემული სახსრებზე გადახდილი პროცენტის ოდენობა, ძირითადი თანხის დაფარვა და დივიდენდების გადახდა.

ძირითადი, საინვესტიციო და საფინანსო საქმიანობიდან მიღებული ნაკადების შეჯამების შედეგი არის ფულადი სახსრების წმინდა ნაკადები.

ეს საშუალებას გაძლევთ განსაზღვროთ კორპორაციის საბაზრო ღირებულების ზრდის ტემპი.

წმინდა ფულადი ნაკადების ხარისხის შესაფასებლად გამოიყენება წმინდა ფულადი სახსრების ადეკვატურობის კოეფიციენტი (NCFA):

სადაც NPV არის ფულადი სახსრების წმინდა ნაკადი; PZTMC – ინვენტარის მარაგების ზრდა; OD – ძირითადი დავალიანების ოდენობა; DU – გადასახდელი დივიდენდები და პროცენტები.

KDCDP = 1-ით, ფულადი სახსრების შემოდინება უდრის გადინებას, KDCDP-ით< 1 приток недостаточен, при КДЧДП >1 ზედმეტია.

კორპორაციის ფინანსური მდგომარეობის შეფასება ხორციელდება ლიკვიდური ფულადი ნაკადების (წმინდა საკრედიტო პოზიციის ცვლილება) (LCF) გაანგარიშებით, რაც დეფიციტის ან ჭარბი ფულადი ნაშთის მაჩვენებელია.

სადაც DC არის გრძელვადიანი სესხები; KK – მოკლევადიანი სესხები; DS – ნაღდი ფული; N და K – პერიოდის დასაწყისი და დასასრული.

ახასიათებს აბსოლუტური მნიშვნელობაკორპორაციის საკუთარი საქმიანობიდან მიღებული სახსრები (ძირითადი და საინვესტიციო), გვიჩვენებს სესხებისა და კრედიტების გავლენას კორპორაციის ეფექტურობაზე ფულადი ნაკადების გენერირების თვალსაზრისით.

გადაწყვეტილების მიღების შედეგი დამოკიდებულია ფულადი სახსრების ნაკადების ანგარიშგების პროგნოზის სიზუსტეზე და სანდოობაზე, ამიტომ ფულადი ნაკადების აგება ხორციელდება დამოწმებული მონაცემების საფუძველზე.

ფინანსური გეგმის ფარგლებში შემუშავებული სავალდებულო დოკუმენტი არის საპროგნოზო ბალანსი.საშუალებას იძლევა ფინანსური მენეჯერიშეაფასეთ როგორი იქნება ფინანსური პოზიციაგარკვეული პერიოდის შემდეგ (ერთი წელი, ორი და ა.შ.). პროგნოზის ბალანსი საშუალებას გაძლევთ:

• მიღებული გადაწყვეტილებების უარყოფითი ფინანსური შედეგების იდენტიფიცირება;
• ფინანსური კოეფიციენტების შეფასება ბაზრის მოთხოვნების გათვალისწინებით;
• იდენტიფიცირება ფინანსური წყაროებიდა ვალდებულებები;
• შეამოწმეთ გამოთვლების სიზუსტე.

საპროგნოზო ბალანსის შედგენის რამდენიმე მეთოდი არსებობს.

• 1. გაყიდვების მოცულობაზე ბალანსის მუხლების პროპორციული დამოკიდებულების მეთოდი (პროცენტული გაყიდვების მეთოდი) გულისხმობს ბალანსის მუხლების შეცვლას გაყიდვების მოცულობის პროპორციულად. ეს ყველაზე მარტივია, მაგრამ მისი პროგნოზები ყოველთვის ზუსტი არ არის. საპროგნოზო ბალანსის შედგენის პროცედურა შემდეგია:
• 1) განისაზღვრება გაყიდვების მოცულობის ზრდა საპროგნოზო პერიოდში;
• 2) იდენტიფიცირებულია ნივთები, რომლებიც იცვლება გაყიდვების მოცულობის პროპორციულად და იზრდება გაყიდვების შემოსავლის ზრდით. გრძელვადიანი ვალდებულებები და საკუთარი სააქციო კაპიტალიაღიარებულია უცვლელად;
• 3) აქტივებისა და ვალდებულებების მუხლების შედეგად მიღებული ღირებულებები შეჯამებულია და შემოწმებულია ბალანსის თანასწორობასთან შესაბამისობაში;
• 4) დაადგინონ ბალანსის კორექტირების აუცილებლობა, რისთვისაც ისინი განსაზღვრავენ დამატებითი გარე დაფინანსების საჭიროებას, როგორც სხვაობას აქტივების, ვალდებულებების გაზრდის აუცილებლობას და გადაუნაწილებელი მოგება. მიღებული მნიშვნელობა მიიღება ბალანსის დასარეგულირებლად და ბალანსის შესაბამისობამდე მისაყვანად.
• 2. მეთოდები მათემატიკური აპარატის გამოყენებით.
• 1) მარტივი ხაზოვანი რეგრესიის მეთოდი– ავლენს ურთიერთობის ტიპს გაყიდვების მოცულობასა და ბალანსის თითოეულ ინდიკატორს შორის. ამის საფუძველზე ხდება ამ მაჩვენებლების მნიშვნელობების პროგნოზი;
• 2) მრუდი დამოკიდებულების მეთოდი– ვარაუდობს, რომ მაჩვენებლებსა და გაყიდვების მოცულობას შორის მრუდი კავშირებია, რის საფუძველზეც იქმნება ბალანსი;
• 3) მრავალჯერადი დამოკიდებულების მეთოდისაშუალებას გაძლევთ გაითვალისწინოთ არა მხოლოდ გაყიდვების მოცულობის, არამედ სხვა ფაქტორების გავლენა ბალანსის მუხლებზე.

ამ ჯგუფის მეთოდების გამოყენება ხორციელდება სპეციალიზებული პროგრამული პროდუქტების თანდასწრებით.

3. სპეციალიზებული მეთოდებიეფუძნება თითოეული ცვლადის ცალკეული პროგნოზის მოდელების შემუშავებას. ეს მოიცავს ბალანსის შედგენას თითოეული ელემენტის ზომის პროგნოზის საფუძველზე. ასე ხდება თითოეული აქტივის, გადასახდელი ანგარიშის და მოგების ოდენობის პროგნოზირება, დაფინანსების დამატებითი წყაროების განსაზღვრა დეფიციტის გამოვლენისას, ან ხდება გამოთვლები, რომლებიც დაკავშირებულია საინვესტიციო სახსრებთან, როდესაც არსებობს რესურსების ჭარბი რაოდენობა.

შემუშავებული საპროგნოზო დოკუმენტების ხარისხი დამოკიდებულია ეკონომიკური აქტივობის ძირითადი მაჩვენებლების პროგნოზების სანდოობაზე, ბაზრის პირობებზე, ფულის მიმოქცევადა რუბლის კურსი. ამიტომ, არსებულ პირობებში შესაძლებელია ფინანსური რესურსების მოთხოვნილების როგორც გაუფასურება, ასევე გადაჭარბებული შეფასება და ამიტომ საჭიროა დამატებითი ფინანსური რეზერვების უზრუნველყოფა.

მაგალითი 9.2

გახსნისთანავე შევიმუშავებთ პროექტის ფინანსურ გეგმას სავაჭრო პავილიონიქსელები "XXX".

პროექტის მიზანი: სესხის აღება თანამედროვე სავაჭრო და ტექნოლოგიური აღჭურვილობის შესაძენად კორპორატიული სტილისა და იმიჯის შესაქმნელად.

პროექტის მოკლე რეზიუმე: ახალი პავილიონის გახსნა. ამისათვის საჭიროა კომერციული და ტექნოლოგიური აღჭურვილობის შეძენა და მონტაჟი, ძირითადად სამაცივრო.

პროექტის ძირითადი ინდიკატორები:

• მთლიანი ინვესტიცია - I მილიონი რუბლი;
• საბანკო სესხი - 600 ათასი რუბლი.

რესურსების მიწოდება:საქონელი, ენერგომომარაგება, პერსონალი, კომუნიკაციები, საცალო ფართი – 100%.

მზადყოფნის ეტაპი:დოკუმენტაციის შემუშავების ეტაპი.

სავაჭრო და ტექნოლოგიური აღჭურვილობის მიწოდებაზე შპს „ვოლგოტორგსერვისთან“ გაფორმდა ხელშეკრულება.

სესხის დაფარვის წყარო- სახსრები საქონლის გაყიდვიდან.

ნასესხები თანხების დაფარვა გათვალისწინებულია აღჭურვილობის დამონტაჟების დასრულებიდან და განყოფილების ფუნქციონირების დაწყებიდან ორი წლის განმავლობაში.

სესხის დაფარვის გარანტიები:თავდებობა

სიტუაციის აღწერა და გამოსავალი ამოცანა

რეგიონში ჩატარებული კვლევის შედეგებმა აჩვენა, რომ პავილიონში დღეში საშუალოდ 120 კგ ხორცპროდუქტის რეალიზაციაა შესაძლებელი. შესაბამისად, ყოველ ორ დღეში პროდუქციის მიწოდების საფუძველზე 240 კგ ხორცპროდუქტის შეძენა მოხდება.

შემოთავაზებული პროდუქციის ასორტიმენტი უნდა იყოს გათვლილი სხვადასხვა მომხმარებელთა ჯგუფისთვის. ამასთან დაკავშირებით, მოსალოდნელი დიაპაზონი და გაყიდვების მოცულობა მოცემულია ცხრილში. 9.3.

მოსალოდნელია, რომ პერსონალში ჩართული იქნება სამი ადამიანი: მაღაზიის დირექტორი და ორი გამყიდველი. გამყიდველის ხელფასი იქნება 20 ათასი რუბლი, დირექტორის 40 ათასი რუბლი. ყოველთვიურად.

პროექტის განსახორციელებლად დაგეგმილია ცხრილში მოცემული ეტაპების განხორციელება. 9.4.

ცხრილი 9.3

დაგეგმილი პროდუქციის ასორტიმენტი და გაყიდვების მოცულობა

ცხრილი 9.4

ძირითადი აქტივობების განხორციელების განრიგი და მათი ღირებულება

	პროექტის ეტაპი	ღირებულება, ათასი რუბლი.	ხანგრძლივობა	გადახდის პერიოდი
	საბუთები		1 თვე (3 დღე)
	მოვლა		1 თვე (15 დღე)
	აღჭურვილობის შეძენა და მონტაჟი		1 თვე (15 დღე)
			მეორე თვე (14 დღე)
	სამთავრობო უწყებებთან კოორდინაცია		1 თვე (14 დღე)
	სერტიფიცირება		1 თვე (14 დღე)
	ხორცპროდუქტების შეძენა		1 თვე (2 დღე)

საქმიანობის განხორციელების პროცესში იგეგმება საგადასახადო ზოგადი სისტემის გამოყენება. ფინანსური გეგმა გამოითვალა შემდეგი დაშვებებით (ცხრილი 9.5).

ცხრილი 9.5

ფონური ინფორმაცია პროექტის შესახებ

	ინდიკატორები	ღირებულებები
ზოგადი ინფორმაცია
	პროექტის ხანგრძლივობა, წელი
	ბანკის სესხი, რუბლი.
	საკუთარი კაპიტნის ღირებულება, %
	ნასესხები კაპიტალის ღირებულება, %
	შემოსავლებისა და ხარჯების წლიური ზრდის ტემპი, %
	შემოსავლის ანაზღაურების კოეფიციენტი ინვესტირებულ კაპიტალზე, %
პროექტის ხარჯები, თვეში
	ფართის ქირავდება, რუბლს შეადგენს.
	ელექტროენერგია, რუბლი.
	წყალმომარაგება, კანალიზაცია, ნაგვის გატანა, რუბ.
	ტრანსპორტირების ხარჯები, რუბლი.
Გადასახადები
	Საშემოსავლო გადასახადი, %
	სადაზღვევო პრემიები, %

გამოსავალი.

• 1. გამოვთვალოთ გაყიდვების გეგმა, იმ პირობით, რომ სავაჭრო მარკა არის 45% (ცხრილი 9.6). გამოთვლების საწყისი ინფორმაცია მოცემულია ცხრილში. 9.3. გაანგარიშების პროცესში გასათვალისწინებელია, რომ კვების პროდუქტებზე დღგ არის 10%. გამონაკლისია დელიკატესები, რომლებიც იბეგრება 18%-ით. ყოველდღიურად იგეგმება 22835 რუბლის ღირებულების პროდუქციის შეძენა. დღგ-ს გარეშე და იყიდება 33,110,75 რუბლამდე.
• 2. გამოვთვალოთ შრომის ხარჯები თვეში. მაგიდიდან 9.7 აჩვენებს, რომ ეს ხარჯები იქნება 104 ათასი რუბლი.
• 3. განვსაზღვროთ ხარჯში შემავალი ხარჯების ჯამური ოდენობა (ცხრილი 9.8). ჩვენ განვახორციელებთ გამოთვლებს იმ პირობით, რომ შეძენილ აღჭურვილობაზე ამორტიზაცია დარიცხული იქნება წრფივი წესით პროექტის არსებობის 5 წლის განმავლობაში.

პირველ წელს, გარდა ამ ხარჯებისა, ასევე აუცილებელია ხარჯების ჩამოწერა მიმდინარე რემონტიშენობა 420 ათასი რუბლის ოდენობით. ამრიგად, პირველი წლის ღირებულება იქნება 10,575 ათასი რუბლი.

მომავალში, მაგალითის პირობების მიხედვით, ხარჯები და შემოსავალი გაიზრდება წელიწადში 4%-ით, ამორტიზაციის ხარჯების ოდენობის გამოკლებით.

• 4. პროექტის კომერციული ხარჯები მოსალოდნელია 150 ათასი რუბლი, რომელიც მიზნად ისახავს რეკლამას. პირველ წელს ჩამოიწერება.
• 5. მართვის ხარჯები მოიცავს მაღაზიის დირექტორის ხელფასს და სამთავრობო უწყებების მიერ დოკუმენტაციის, სერტიფიცირებისა და დამტკიცების ხარჯებს. პირველ წელს ისინი იქნება 671 ათასი რუბლი. (52 12 + 12 + 25 + 10). მეორე წლიდან ამ კატეგორიაში მხოლოდ დირექტორის ხელფასი მოხვდება, რომელიც 4%-ით გაიზრდება.
• 6. შევადგინოთ ვალის მომსახურების განრიგი (ცხრილი 9.9). ამით ჩვენ ვიხელმძღვანელებთ შემდეგი მოსაზრებებით:
  • სესხის დაფარვა ხდება თანაბარი განვადებით ყოველი წლის ბოლოს;
  • სესხზე პროცენტი ერიცხება ბანკს ვალის ძირითადი ნაწილის დაფარვისას.

ცხრილი 9.6

გაყიდვების გეგმა, რუბლს შეადგენს.

სახელი	შესყიდვის ფასი კგ-ზე, რუბლს შეადგენს.	გაყიდვების მოცულობა დღეში, კგ	დღეში შეძენილი პროდუქტები დღგ-ს გარეშე, რუბლი.	შემოსავალი დღეში დღგ-ს გარეშე, რუბლი	დღეში შეძენილი პროდუქტები დღგ-ს ჩათვლით, რუბლი.	შემოსავალი დღეში დღგ-ს ჩათვლით, რუბლი.
მოხარშული პრემიუმ ძეხვი - "რძე"
მოხარშული ძეხვი, 1 კლასი – „ჩაი“
ნახევრად შებოლილი - "კრაკოვსკაია"
ნახევრად შებოლილი – “არმავირი”
პრემიუმ ძეხვეული
1 კლასის ძეხვეული
დელიშის ხორცი - მაგარი
დელიშის ხორცი - კისერი

ცხრილი 9.7

შრომის ხარჯების გეგმა, ათასი რუბლი.

ცხრილი 9.8

ხარჯები შედის თვითღირებულების ფასში, რუბლი.

	ღირებულების ნივთი	ხარჯების ოდენობა
	ქირავდება ფართი
	Ელექტროობა
	წყალმომარაგება, კანალიზაცია, ნაგვის გატანა
	გამყიდველის შრომითი ხარჯები
	სადაზღვევო პრემიები
	პროდუქციის შეძენის ხარჯები	22835 30 = 685 050
	ტარიფი
	აღჭურვილობის ცვეთა	300 000/(5 12) = 5000

ცხრილი 9.9

სესხის დაფარვის გრაფიკი

7. ჩამოვაყალიბოთ პროგნოზი ფინანსური შედეგები. ამისათვის შეავსეთ ცხრილი. 9.10. გამოთვლების გასამარტივებლად, ჩვენ გავაანალიზებთ მონაცემებს შესაბამისი წლის ბოლოს. დეტალური ალგორითმი მოცემულია თავში. 5.

ცხრილი 9.10

პროექტის ფინანსური შედეგების პროგნოზი

გაყიდვების ღირებულება
მთლიანი მოგება (ზარალი)
ბიზნეს ხარჯები
Ადმინისტრაციული ხარჯები
მოგება (ზარალი) გაყიდვებიდან
გადასახდელი პროცენტი
მოგება (ზარალი) გადასახადამდე
მიმდინარე საშემოსავლო გადასახადი
წმინდა შემოსავალი (ზარალი)

8. გავაკეთოთ ფულადი ნაკადების პროგნოზი (ცხრილი 9.11). ამისათვის გადავიტანოთ ყოველი წლის შემოსავალი შემოსავლის სვეტში. სვეტში "გადახდები" ჩვენ ასახავს პროდუქციისა და მომსახურების შესყიდვის ხარჯებს, გამყიდველებისა და დირექტორების ხელფასს და კორპორატიულ საშემოსავლო გადასახადს. ეს ხაზი არ ასახავს წლიური ამორტიზაციის ხარჯებს და პროცენტებს აღჭურვილობის შესაძენად აღებულ სესხზე.

ორგანიზაცია არ ელის შემოსავლის მიღებას საინვესტიციო საქმიანობიდან. საინვესტიციო საქმიანობისთვის გადახდა ამ შემთხვევაში დაკავშირებული იქნება ქონების შეძენასთან 300 ათასი რუბლის ოდენობით. და სესხზე პროცენტის გადახდა. პრაქტიკაში, ამ განყოფილებაში ასახული პროცენტის ოდენობა უნდა გაიყოს ძირითად და საინვესტიციო საქმიანობის გადასახდელებს შორის, ვინაიდან საბანკო სესხი აღემატება შეძენილი აღჭურვილობის ოდენობას. გამოთვლების გასამარტივებლად, მას სრულად ასახავს ამ განყოფილებაში.

ფინანსური საქმიანობა ითვალისწინებს შემოსავალს 1 მილიონი რუბლის ოდენობით, აქედან 600 ათასი რუბლი. არის გრძელვადიანი სესხი. საფინანსო საქმიანობისთვის გადახდა დაკავშირებულია სესხის ორი წლის განმავლობაში დაფარვასთან და კაპიტალის მფლობელებისთვის შემოსავლის გადახდასთან.

• 9. უზრუნველყოს, რომ ორგანიზაციას აქვს ყველა საჭირო რესურსებიპროექტის განსახორციელებლად, ჩვენ შევიმუშავებთ საპროგნოზო ბალანსს (ცხრილი 9.12). ეს ნაბიჯი ყველაზე შრომატევადია. საპროგნოზო ბალანსის მუხლების გაანგარიშება ხორციელდება შემდეგნაირად.
• სტატიის მნიშვნელობა " საწესდებო კაპიტალი„განიმარტება, როგორც სხვაობა პროექტის მთლიან ინვესტიციასა და საბანკო სესხის ოდენობას შორის.
• პუნქტის „განაწილებული მოგება“ განისაზღვრება, როგორც წინა წლის საანგარიშო პერიოდის მოგებისა და იმავე წლის გაუნაწილებელი მოგების ჯამი.
• სტატიის ზომა" ნასესხები სახსრები“ ფორმირდება საბანკო სესხის საშუალებით. მასზე მონაცემები გადატანილია სესხის დაფარვის გრაფიკიდან.
• ვინაიდან უნდა იყიდოს ხორცპროდუქტებინაღდი ანგარიშსწორებისთვის, მაშინ არ არსებობს დავალიანება და დებიტორული დავალიანება და არ არის სხვა კრედიტორებთან ანგარიშსწორების დაგვიანების მოლოდინი (გადასახადებისთვის).
• პროექტის საბალანსო ვალდებულებების ჯამური ღირებულება გამოითვლება ყველა გამოთვლილი კომპონენტის შეჯამებით.
• პუნქტის „ძირითადი საშუალებების“ ოდენობა ყალიბდება აღჭურვილობის შესყიდვის, მიწოდებისა და მონტაჟის ხარჯების ჯამად. უფრო მეტიც, ყოველი მომდევნო წელს მათი ღირებულება მცირდება ამორტიზაციის ხარჯების ოდენობით.
• ბოლო, რაც უნდა შეფასდეს, არის ნაღდი ფული. ვინაიდან მთლიანი აქტივებისა და ვალდებულებების ღირებულებები ემთხვევა, აქტიურ ნივთებს შორის უცნობი რჩება მხოლოდ ფულადი სახსრების ღირებულება. იგი გამოითვლება, როგორც სხვაობა ბალანსის ვალუტასა და ცნობილი აქტივების ანგარიშების ჯამს შორის.

ფულადი ნაკადების პროგნოზი

ცხრილი 9.11

საოპერაციო საქმიანობა
ქვითრები
მიმდინარე ოპერაციებიდან ფულადი სახსრების ნაკადების ბალანსი
საინვესტიციო საქმიანობა
ქვითრები
გადახდები – სულ
მათ შორის:
გრძელვადიანი აქტივების შეძენასთან, შექმნასთან, მოდერნიზაციასთან, რეკონსტრუქციასა და გამოსაყენებლად მომზადებასთან დაკავშირებით
საინვესტიციო აქტივის ღირებულებაში შემავალი სავალო ვალდებულებების პროცენტი
საინვესტიციო ოპერაციებიდან ფულადი სახსრების ნაკადების ბალანსი
ფინანსური საქმიანობა
ქვითრები – სულ
მათ შორის:
კრედიტებისა და სესხების აღება
მესაკუთრეთა ფულადი დეპოზიტები (მონაწილეები)
გადახდები – სულ
მათ შორის:
დივიდენდების გადახდა და სხვა გადახდები მფლობელების (მონაწილეების) სასარგებლოდ მოგების განაწილებისთვის.
გადასახადების და სხვა სავალო ფასიანი ქაღალდების დაფარვასთან (გამოსყიდვასთან), სესხებისა და სესხების დაფარვასთან დაკავშირებით
ფინანსური ოპერაციებიდან ფულადი სახსრების ნაკადების ბალანსი
საანგარიშო პერიოდის ფულადი ნაკადების ბალანსი

ცხრილი 9.12

საპროგნოზო ბალანსი

შეუთანხმებელი
Ფიქსირებული აქტივები
მიმდინარე აქტივები
დებიტორული ანგარიშები
ნაღდი ფული და მისი ეკვივალენტები
შეძენილ აქტივებზე დამატებული ღირებულების გადასახადი
სულ აქტივი
კაპიტალი და რეზერვები
საწესდებო კაპიტალი
გადაუნაწილებელი მოგება
გრძელვადიანი მოვალეობები
ნასესხები სახსრები
მოკლევადიანი ვალდებულებები
გადასახდელი ანგარიშები
პროცენტი სესხზე
საგადასახადო დავალიანება
მთლიანი პასუხისმგებლობა

• რუსეთის ფედერაციის ეკონომიკის სამინისტროს ბრძანება „დამტკიცების შესახებ მეთოდოლოგიური რეკომენდაციებისაწარმოთა (ორგანიზაციების) რეფორმის შესახებ“ 1997 წლის 1 ოქტომბრის No118.

თემა 10. ფინანსური დაგეგმვა ორგანიზაციაში

სამეთაურო-ადმინისტრაციულ ეკონომიკაში საწარმოებს ჰქონდათ მკაცრი ფინანსური დაგეგმვის სისტემა. ყოვლისმომცველი გეგმასაწარმოს სოციალურ-ეკონომიკური განვითარება განისაზღვრა დარგობრივი სამინისტროს ამოცანებით, რომელიც შედგენილია ზემდგომი ორგანოების საკონტროლო მაჩვენებლების საფუძველზე. დარეგულირდა ყველა ყველაზე მნიშვნელოვანი მაჩვენებელი: გაყიდვების მოცულობა, პროდუქციის ასორტიმენტი, მოგების ოდენობა, მომგებიანობა, ბიუჯეტში გადახდები. გეგმები რთული და რთულად სამართავი აღმოჩნდა. მოგების განაწილება ხდებოდა სტანდარტების სისტემით და საბოლოოდ დარეგულირდებოდა ბიუჯეტში თავისუფალი ნაშთის შეტანით.

ფინანსური დაგეგმვის როლი ამ პირობებში შემდეგი იყო:

საწარმოსა და ბიუჯეტს შორის ფინანსური რესურსების განაწილების პროპორციების განსაზღვრა ზემოდან განსაზღვრული კრიტერიუმების მიხედვით;

უზრუნველყოფაში ფინანსური კონტროლიბიუჯეტის წინაშე ვალდებულებების პრიორიტეტული შესრულებისთვის.

საბაზრო პირობებში დაგეგმვის აუცილებლობა განპირობებულია ობიექტური მიზეზები: გაურკვევლობა ეკონომიკური ვითარების განვითარებაში გლობალურ და ლოკალურ მასშტაბებში;

გეგმის საკოორდინაციო როლი, რომელიც შემოაქვს საწარმოს საქმიანობას გარკვეულ სისტემაში;

ეკონომიკური შედეგების ოპტიმიზაცია.

ფინანსური დაგეგმვა არის ფართო კონცეფცია, რომელიც მოიცავს გაყიდვების მოცულობებისა და მოგების დაგეგმვას, ფინანსური გეგმის შედგენას, ბალანსის დაგეგმილი სტრუქტურის გაანგარიშებას, ორგანიზაციის გადახდისუნარიანობის დონის განსაზღვრას დაგეგმილი პერიოდისთვის. დაგეგმვა არის ორგანიზაციის ეკონომიკური საქმიანობის ყველაზე მნიშვნელოვანი ნაწილი.

დაგეგმვისადმი სერიოზული მიდგომა ქმნის საფუძველს მდგრადი და ეფექტური მუშაობაორგანიზაციები. „კომპანიის საქმიანობის დაგეგმვას“, როგორც კონცეფციას, აქვს ორი მნიშვნელობა.

პირველი არის ზოგადი ეკონომიკური, კომპანიის ზოგადი თეორიისა და მისი ბუნების თვალსაზრისით. ამ შემთხვევაში დაგეგმვა არის მექანიზმი, რომელიც ცვლის ფასებს და ბაზარს, ფირმა, როგორც საბაზრო სისტემის სუბიექტი, ექვემდებარება ფასების მექანიზმს, მიწოდებისა და მოთხოვნის კანონს. ამ სისტემის ფარგლებში მისი მონაწილეთა მოქმედებების მთავარი კოორდინატორია ფასები და ისინი განსაზღვრავენ საქონლისა და მომსახურების წარმოებისა და მოხმარების მოცულობას და მეთოდებს, რომლებიც მომგებიანია გამყიდველებისთვის და მყიდველებისთვის. თუმცა, in შიდა გარემოთითოეული ეკონომიკური ერთეულის ფასის მექანიზმს ანაცვლებს მენეჯერების შეგნებული და ავტორიტეტული ქმედებები, რომლებიც განსაზღვრავენ შიდაკომპანიის საქმიანობის ძირითად მიმართულებებს.

მეორე მნიშვნელობა არის კონკრეტული მენეჯერული. აქ დაგეგმვა მენეჯმენტის ბუნებრივი ნაწილია. ეს არის ორგანიზაციის მიზნების, მისი საქმიანობის შედეგების და გარკვეული მიზნების მისაღწევად საჭირო რესურსების წინასწარ განსაზღვრის უნარი.

დაგეგმვის ორივე მხარე მჭიდრო კავშირშია. ფინანსური დაგეგმვა საწარმოს საქმიანობის დაგეგმვის პროცესის უმნიშვნელოვანესი კომპონენტია და უნდა იყოს ადეკვატური მიზნებისა და ამოცანების თვალსაზრისით.

ფინანსური დაგეგმვის ობიექტი არის ფინანსური რესურსები, რამაც განაპირობა ფინანსური დაგეგმვის, როგორც დაგეგმვის განსაკუთრებული ტიპის იდენტიფიცირება. სახსრების მოძრაობა შედარებით დამოუკიდებელია წარმოების მატერიალურ ელემენტებთან მიმართებაში; და ფულის შუამავლობით განაწილება აქტიურად მოქმედებს სოციალურ რეპროდუქციაზე.

ფინანსური დაგეგმვის მიზანია რეპროდუქციის პროცესის უზრუნველყოფა მოცულობითა და სტრუქტურით შესაბამისი ფინანსური რესურსებით (ფინანსების წყაროების მართვა) და მათი ოპტიმალური განაწილებით (საინვესტიციო პოლიტიკა და აქტივების მართვა).

ორგანიზაციისთვის ფინანსური დაგეგმვის მნიშვნელობა განისაზღვრება იმით, რომ ის:

შემუშავებულ სტრატეგიულ მიზნებს გარდაქმნის კონკრეტული ფინანსური მაჩვენებლების სახით;

ადგენს ფინანსური ინფორმაციის ორგანიზების სტანდარტებს;

აჩვენებს ხარჯების დასაშვებ ზღვრებს, რომლებიც საჭიროა კომპანიის მთელი გეგმების განსახორციელებლად;

საოპერაციო ფინანსური დაგეგმვის კუთხით, ის უზრუნველყოფს აუცილებელ ინფორმაციას კომპანიის მასშტაბით სტრატეგიის შემუშავებისა და კორექტირებისთვის.

ფინანსური დაგეგმვა არის ღონისძიებათა სისტემის შემუშავების პროცესი, რათა უზრუნველყოს ორგანიზაცია საჭირო ფინანსური რესურსებით და გააუმჯობესოს ფინანსური საქმიანობის ეფექტურობა უახლოეს პერიოდში. ფინანსური დაგეგმვის პროცესი რამდენიმე ეტაპისგან შედგება.

1. ორგანიზაციის ფინანსური საქმიანობის ანალიზი წინა პერიოდისთვის. ინდიკატორების გაანგარიშება ხდება ორგანიზაციის ძირითადი ფინანსური დოკუმენტების - ბალანსი, მოგება-ზარალის ანგარიშგება, ფულადი სახსრების მოძრაობის ანგარიშგების საფუძველზე.

2. გრძელვადიანი ფინანსური დაგეგმვა.

3. ოპერატიული ფინანსური დაგეგმვა. ფინანსური დაგეგმვა, ისევე როგორც ნებისმიერი სხვა პროცესი, სრულდება გეგმების პრაქტიკული განხორციელებით და მათი შესრულების მონიტორინგით.

ორგანიზაციაში ფინანსური დაგეგმვა ხელს უწყობს შიდა რეზერვების იდენტიფიცირებას და დაზოგვის რეჟიმების დაცვას. ეს გამოიხატება იმაში, რომ, პირველ რიგში, ის მიზნად ისახავს საწარმოო შესაძლებლობების ეფექტურად გამოყენებას და პროდუქციის ხარისხის გაუმჯობესებას; მეორეც, მოგების და სხვა ფინანსური ინდიკატორების გეგმების განხორციელება (მაგალითად, ძირითადი საშუალებების სრული განახლებისთვის ამორტიზაციის ხარჯების ოდენობა) შესაძლებელია, თუ განხორციელდება შრომითი ხარჯებისა და მატერიალური რესურსების დაგეგმილი სტანდარტები; მესამე, გეგმით განსაზღვრული ფინანსური რესურსების მოცულობა ორგანიზაციას არ აძლევს საშუალებას შექმნას მატერიალური რესურსების ჭარბი რეზერვები ან განახორციელოს დაუგეგმავი კაპიტალური ინვესტიციები.

სახელმწიფოში ფინანსური დაგეგმვის ძირითადი ამოცანები:

გაფართოებული გამრავლებისთვის საჭირო ფინანსური რესურსების წყაროებისა და მოცულობების განსაზღვრა, მათი დაყოფა საწარმოო და არასაწარმოო სფეროებს შორის;

სახელმწიფოს ხელში სახელმწიფო ფუნქციების წარმატებით შესრულებისთვის აუცილებელი სახსრების ცენტრალიზებული ფონდის კონცენტრაცია;

ფინანსური რესურსების დაყოფისა და გამოყენებისას აუცილებელი პროპორციების უზრუნველყოფა;

მატერიალური, შრომითი და ფულადი რესურსების ყველაზე ეფექტური გამოყენების სტიმულირება, წარმოების ხარჯების შემცირება და შიდა წარმოების რეზერვების გამოვლენა.

ამოცანები სრულდება შემდეგი გზით:

სახელმწიფოს ძირითად ფინანსურ გეგმას წარმოადგენს სახელმწიფო ბიუჯეტი და ყველა დონის ბიუჯეტები;

ცენტრალური ბანკისა და კომერციული ბანკების საკრედიტო და საკასო გეგმა;

სამთავრობო ორგანიზაციებისა და ორგანიზაციების, ასევე კოლექტიური მფლობელების ბალანსი და ანგარიშები;

ბიზნეს ორგანიზაციების ფინანსური გეგმები;

დაწესებულებების შეფასება, რომლებიც ფინანსდება ბიუჯეტიდან.

ფინანსური გეგმებისა და პროგნოზების ფორმირება ეფუძნება მეცნიერული დასაბუთების პრინციპს და სუბიექტურ-მიზნობრივ მიდგომას. დაგეგმვის სამეცნიერო საფუძველი იძლევა ფინანსური ინდიკატორების ეკონომიკურ დასაბუთებას, ასახავს რეალურ პროცესებს ეკონომიკური და სოციალური განვითარება, ფინანსური რესურსების ბალანსი.

სუბიექტური მიდგომა ითვალისწინებს დაფინანსების კონკრეტულ მიზნობრივ მიზანს (ხელფასები, საკვები, მედიკამენტები, კონკრეტული ობიექტების მშენებლობა ან მათი ძირითადი რემონტიდა ასე შემდეგ.).

ფინანსური დაგეგმვისას გამოიყენება სპეციალური მეთოდები, მათ შორის: თანაფარდობის მეთოდი, სტანდარტი და ბალანსი.

კოეფიციენტების მეთოდი ეფუძნება შესაბამისი კოეფიციენტების გამოყენებას გარკვეული პერიოდის შედეგებთან მიმართებაში: წელი, კვარტალი, თვე. მაგალითად, ინდექსირება ხელფასებიგანხორციელდა კოეფიციენტების გამოყენებით, რომლებიც განსაზღვრულია სტატისტიკური ორგანოების მიერ ფასის ზრდის ინდექსის მიხედვით.

ამ მეთოდის მთავარი მინუსი ის არის, რომ ის არ ასტიმულირებს რეზერვების იდენტიფიკაციას და არ უწყობს ხელს ხარჯების დაზოგვის დანერგვას.

ნორმატიული მეთოდი ეფუძნება პროგრესული ნორმებისა და სტანდარტების გამოყენებას საწარმოო და არაწარმოების სფეროებში დარგების მახასიათებლების, ასევე წინა პერიოდში შესაბამისი ცვლილებების გათვალისწინებით.

ეს მეთოდი შესაძლებელს ხდის ობიექტურად შეფასდეს დარგების მოთხოვნილებები ფინანსურ რესურსებზე, შექმნას ინტერესისა და პასუხისმგებლობის რეალური პირობები ფინანსური რესურსების ეკონომიურად და ეფექტურად გამოყენებაში.საბაზრო ეკონომიკაზე გადასვლის კონტექსტში ეს არის ნორმატიული დაგეგმვა. მეთოდი, რომელიც შესაძლებელს ხდის ფინანსური რესურსების სტრატეგიული მოთხოვნილებების პროგნოზირებას.

ამასთან, დაგეგმვის ნორმატიული მეთოდი არ არის პანაცეა; მისი ეფექტურობა დამოკიდებულია:

სხვადასხვა წლებში ყველა დონეზე ნორმებისა და სტანდარტების განსაზღვრის მეთოდების თანმიმდევრულობა;

საბიუჯეტო კლასიფიკაციის ყველა ნაწილის, პუნქტისა და მუხლის ყოვლისმომცველი დაგეგმვა და ეროვნული ეკონომიკის სექტორებისთვის;

ნორმებისა და სტანდარტების დროულად განსაზღვრა (მაგალითად, ფასების ლიბერალიზაციის დროს), მათი გაანგარიშების მეთოდების დასაბუთება;

ნორმებისა და სტანდარტების სტანდარტიზაციისა და გამოყენების ეფექტურობა.

ნორმატიულ მეთოდთან ერთად გადასვლის კონტექსტში საბაზრო ეკონომიკაგამოიყენება ბალანსის მეთოდი, რომელიც ხელს უწყობს რესურსების წყაროების დაგეგმილ ხარჯებთან დაბალანსებას, წარმოების და ფინანსურ მაჩვენებლებს შორის კავშირის დამყარებას და ფინანსური რეზერვების შექმნას.

ჩვენი პირობებისთვის ყველაზე ოპტიმალურია სტანდარტული და ბალანსის მეთოდების კომბინაცია. ორგანიზაციებში ფინანსური დაგეგმვის თითქმის მთელი სისტემა აგებულია ბალანსის მეთოდის გამოყენებით. თითოეული ფინანსური გეგმა შემუშავებულია ხარჯებისა და შემოსავლების ბალანსის სახით. ანუ პროპორციები განისაზღვრება ფინანსური რესურსების საჭიროებების შედარებით და მათი ფორმირების წყაროებთან დაკავშირებით.

მიუხედავად ინდივიდუალური ფინანსური გეგმების სავარაუდო დამოუკიდებლობისა და ფინანსური რესურსების მოძრაობის სხვადასხვა დონეზე მენეჯმენტის დონეზე, ისინი ყველა ურთიერთდაკავშირებულია, რადგან ისინი განზოგადებებია. სხვადასხვა მხარემთლიანი შიდა პროდუქტის ღირებულების ნაწილის შექმნა, განაწილება და გამოყენება.

IN სამთავრობო ორგანიზაციებიდაგეგმვის ფუნქცია ტრადიციულია, მაგრამ მათი დაგეგმვის გამოცდილება ძირითადად ცენტრალურად კონტროლირებადი ეკონომიკის პერიოდიდან მოდის. მათთვის დაგეგმვა მეორეხარისხოვანი იყო, ასახავდა დაგეგმვის აქტივობებს ცენტრალურ და დარგობრივ დონეზე და, შესაბამისად, არ გულისხმობდა საკუთარი განვითარების მიზნების ანალიზისა და განჭვრეტის ან განსაზღვრის სერიოზულ უნარს.

თანამედროვე ბაზარიგანსაკუთრებულ მოთხოვნებს უყენებს ორგანიზაციებს, რომლებიც ეუფლებიან შიდა დაგეგმვის გამოცდილებას.

ამ ორი სფეროს ფარგლებში ფინანსური დაგეგმვის ამოცანები შეიძლება დეტალურად იყოს აღწერილი შემდეგნაირად.

პირველი მიმართულება მოიცავს დეტალურ შეფასებას:

საჭირო ფინანსური რესურსების მოცულობა;

მიზიდულობის პირობები (მოკლევადიანი ან გრძელვადიანი);

ხელმისაწვდომობის ხარისხი და მიწოდების დრო;

ამ ტიპის რესურსის ფლობის ღირებულება;

რისკი, რომელიც დაკავშირებულია სახსრების მოცემულ წყაროსთან.

მეორე მიმართულება მოიცავს გრძელვადიანი და მოკლევადიანი საინვესტიციო გადაწყვეტილებების ანალიზს და შეფასებას:

ფინანსური რესურსების ოპტიმალური ტრანსფორმაცია სხვა სახის რესურსებად (მატერიალური, შრომითი და ა.შ.);

ძირითად საშუალებებში ინვესტიციების მიზანშეწონილობა და ეფექტურობა, მათი შემადგენლობა და სტრუქტურა;

ოპტიმალურობა საბრუნავი კაპიტალი;

ფინანსური ინვესტიციების ეფექტურობა.

ეკონომიკურ ლიტერატურაში საწარმოს საქმიანობის მართვა და დაგეგმვა ჩვეულებრივ იყოფა ორ დიდ კატეგორიად - სტრატეგიულ და ტაქტიკურად.

სტრატეგიული დაგეგმვა გულისხმობს საწარმოს მიზნების, სტრატეგიის, მასშტაბისა და საქმიანობის ფარგლების ფორმულირებას ხანგრძლივი პერიოდის განმავლობაში.

სტრატეგიული დაგეგმვა შედგება ფუნქციონალური (სპეციფიკური) სტრატეგიების კომპლექტის შემუშავებასა და განხორციელებაზე - ინოვაცია, მარკეტინგი, ინვესტიცია, ფინანსური, ორგანიზაციული, ფასების და ა.შ. შესაბამისად, სტრატეგიული ფინანსური დაგეგმვა შექმნილია საწარმოს ფინანსური სტრატეგიის ფორმირებისთვის.

ფინანსური სტრატეგიის ფორმირება დაკავშირებულია საწარმოს ფინანსური მიზნებისა და ამოცანების დასახვასთან; საწარმოსა და სუბიექტებს შორის ფინანსური ურთიერთობების შენარჩუნება გარემო(ბიზნეს პარტნიორები, ფინანსური ბაზარი, სამთავრობო სააგენტოებიდა ა.შ.).

ფინანსური სტრატეგია უნდა შეესაბამებოდეს საერთო სტრატეგიით ჩამოყალიბებულ მიზნებსა და მიმართულებებს. ასევე, თავად ფინანსური სტრატეგია გავლენას ახდენს საწარმოს საერთო სტრატეგიაზე, რადგან ფინანსურ ბაზარზე ვითარების ცვლილება იწვევს ბიზნეს სუბიექტის ფინანსური და შემდეგ ზოგადი განვითარების სტრატეგიის კორექტირებას.

ფინანსური მიზნებითითოეული საწარმოსთვის ინდივიდუალურია, ვინაიდან საწარმოებს შეიძლება ჰქონდეთ განსხვავებული ინტერესები მოგების გამომუშავებისა და გამოყენების, დივიდენდების გადახდის, ქონებისა და გაყიდვების მოცულობის გაზრდის საკითხებში.

ფინანსური სტრატეგიის ფორმირების პერიოდი დამოკიდებულია საწარმოს ეკონომიკური განვითარების საერთო სტრატეგიის ფორმირების პერიოდის ხანგრძლივობაზე. საერთო და ფინანსური სტრატეგიასაწარმოები არის მთლიანობაში ეკონომიკის განვითარების სტაბილურობა და პროგნოზირებადობა. სტრატეგიის ფორმირების პერიოდი მიზანშეწონილია განისაზღვროს საშუალოვადიანად - 3-5 წელი.

საბოლოო დოკუმენტი, რომელიც ახასიათებს საწარმოს ფინანსური მიზნების მიღწევის გზებს და აკავშირებს მის შემოსავალსა და ხარჯებს, არის სტრატეგიული ფინანსური გეგმა. გეგმა შექმნილია იმისათვის, რომ უზრუნველყოს საწარმოს საქმიანობის მართვა არჩეული სტრატეგიის საფუძველზე მის წინაშე არსებული პრობლემების გადაჭრის მიზნით. IN ზოგადი ხედისტრატეგიული ფინანსური გეგმის სტრუქტურა ასეთია:

1. საინვესტიციო პოლიტიკა.

2. მიმდინარე აქტივების მართვა.

ა) ფულადი სახსრების მართვა;

ბ) მარაგების მართვა;

გ) დებიტორული დავალიანების მართვა და საკრედიტო პოლიტიკა.

3. წყაროების სტრუქტურა და დივიდენდების პოლიტიკა.

4. ფინანსური პროგნოზები.

ა) ანალიზი ფინანსური პირობები;

ბ) საწარმოს შემოსავლები და ხარჯები;

გ) პროგნოზი ფინანსური ანგარიშგება;

დ) ფულადი ბიუჯეტი;

ე) გარე დაფინანსების საჭიროება.

5. სააღრიცხვო პოლიტიკა.

6. მართვის კონტროლის სისტემა.